Formule schuld / vermogen-ratio (inhoudsopgave)
- Formule schuld / vermogensverhouding
- Voorbeelden van schuld-tot-vermogensratioformule (met Excel-sjabloon)
- Berekening schuld / vermogen-formuleformule
Formule schuld / vermogensverhouding
De term Debt to Asset ratio wordt gebruikt om te analyseren welk deel van het Asset wordt gefinancierd door Schuldkapitaal.
Een bedrijf kan hoofdzakelijk twee bronnen van kapitaal gebruiken om zijn bedrijf te ondersteunen: eigen vermogen en schuld. Bedrijf zet kapitaal in om activa (huidig of niet-courant) te kopen of om zijn operationele kosten te financieren.
(Er zijn verschillende stromingen over wat alle verplichtingen moeten worden opgenomen in de term Schuld
bij het berekenen van de schuld / vermogensratio.
Een groep analisten pleit ervoor om alle soorten verplichtingen te overwegen om in Schuld op te nemen behalve
gemeenschappelijk aandelenkapitaal, terwijl de andere groep voorstanders zijn van het overwegen van alleen rente
verplichtingen als schulden.
Het artikel zou alleen rentedragende verplichtingen beschouwen als schulden voor het verklaren van de schuld / activa-ratio.)
De formule voor schuld / vermogen-ratio is -
Debt to Asset Ratio = Total Debts / Total Assets
- Totaal schulden: het omvat rentedragende schulden op korte en lange termijn
- Totaal activa: het omvat huidige activa en vaste activa
Stap 1: - U vindt rentedragende kortlopende schulden onder het kortlopende schuldengedeelte in de passiefzijde van de balans en langlopende schulden onder het langlopende schuldengedeelte in het passiefgedeelte van de balans.
Stap 2: - U kunt de totale activa huidige en niet-vlottende activa vinden uit respectievelijk de sectie vlottende en niet-vlottende activa van de actiefzijde van de balans
Stap 3: - Nadat u de bovenstaande stappen hebt uitgevoerd om te komen tot schuld / vermogen-ratio, moet u de totale schuld delen met de totale activa.
Voorbeelden van schuld-tot-vermogensratioformule (met Excel-sjabloon)
Laten we een voorbeeld nemen om de berekening van de schuldquote-formule beter te begrijpen.
U kunt deze schuld-tot-vermogensverhouding formule Excel-sjabloon hier downloaden - schuld-tot-vermogensverhouding formule Excel-sjabloonVoorbeeld 1
Laten we een voorbeeld overwegen om de schuld / vermogensratio te berekenen, neem aan dat bedrijf ABC een FMCG-bedrijf is. Aan het einde van het boekjaar ziet de balans van ABC er zo uit.
Oplossing:
Kortlopende schulden worden berekend als:
Kortlopende schulden = kortlopende lening
Kortlopende schulden = 300
Langlopende schulden worden berekend als:
Langlopende schulden = gedekte schulden + langlopende lening + langlopende schulden
- Langlopende schulden = 600 + 300 + 800
- Langlopende schulden = 1700
De schuld / vermogensratio wordt berekend met behulp van de onderstaande formule
Schuld / Activa-ratio = (Kortlopende schulden + Langlopende schulden) / Totaal activa
- Verhouding schuld / vermogen = (300 + 1700) / 5750
- Verhouding schuld / vermogen = 2000/5750
- Verhouding schuld / vermogen = 34, 78%
Voorbeeld 2
Laten we nog een voorbeeld nemen, deze keer nemen we de financiën van IFB-industrieën. Een beursgenoteerde aandelen in NSE en BSE. Het bedrijf IFB industries Ltd houdt zich bezig met de productie en verkoop van duurzame consumentengoederen zoals wasmachines en magnetrons.
Dit is de balans van IFB Industries Ltd voor de periode FY18 (cijfers zijn in INR Lacs)
Oplossing:
Totale activa kunnen worden berekend aan de actiefzijde van de balans
Totaal activa = 1, 08.200 voor de periode eindigend op 31 maart 2018
Totaal schulden wordt berekend als:
- Totaal schulden = leningen (15) + Overige financiële verplichtingen (16) + leningen (20)
- Totaal schulden = 1000 + 9+ 408
- Totaal schulden = 1417
De schuld / vermogensratio wordt berekend met behulp van de onderstaande formule
Schuld / Activa-ratio = Totaal schulden / Totaal activa
- Schuld / Activa-ratio = 1417 / 1, 08.200
- Schuld / Activa-ratio = 1, 31%
Voorbeeld 3
Laten we nog een voorbeeld bekijken, het bedrijf in het voorbeeld is Dabur India Ltd. Het bedrijf staat verticaal in FMCG
Dit is de balans van Dabur India Ltd voor de periode FY18 (cijfers zijn in INR-crores)
Oplossing:
Totale activa kunnen worden berekend aan de actiefzijde van de balans
Totaal activa = 5812.70 voor de periode eindigend op 31 maart 2018
Totaal schulden wordt berekend als:
- Totaal schulden = leningen (22) + Overige financiële verplichtingen (23) + leningen (26)
- Totaal schulden = 201, 04 + 4, 25 + 85, 49
- Totaal schulden = 290, 78
De schuld / vermogensratio wordt berekend met behulp van de onderstaande formule
Schuld / Activa-ratio = Totaal schulden / Totaal activa
- Schuld / Activa-ratio = 290, 78 / 5812, 70
- Schuld / activumratio = 5%
Relevantie en gebruik
Om een bedrijf te laten werken en te laten groeien, moet het zowel inkomsten als kapitaaluitgaven maken. Hiervoor kunnen bedrijven kapitaal opnemen in de vorm van eigen vermogen of schuld. Elke kapitaalbron heeft voor- en nadelen.
Schuld is relatief minder duur in vergelijking met eigen vermogen voor het bedrijf. Maar bedrijven kunnen niet volledig op schulden lopen. Het bedrijfsleven moet dus zijn kapitaalstructuur combineren met eigen vermogen en een deel met schulden.
Er zijn industriële benchmarks voor een optimale kapitaalstructuur die als ideaal worden ervaren.
De schuld-tot-vermogensratio formule berekent welk percentage van het bedrijfsvermogen wordt gefinancierd met behulp van schulden. Minder wordt het gebruik van schuld gezien als een suboptimaal gebruik van low-cost kapitaal, aangezien schuld een goedkope kapitaalkost is en rentekosten een fiscaal aftrekbare kosten zijn, optimaal gebruik van schuld in de kapitaalstructuur zal helpen om de aandeelhouder te maximaliseren rijkdom.
Tegelijkertijd wordt overtollige schuld in de kapitaalstructuur als risicovol beschouwd omdat schuld rentedragende instrumenten is en periodiek vaste betalingen vereist. Als het bedrijf niet goed presteert en het bedrijfsresultaat niet voldoende is om de vaste schuldverplichting te dekken, kan dit leiden tot een geval van wanbetaling en kan het bedrijf failliet gaan.
De schuld / activa-ratio wordt voornamelijk gebruikt door analisten, investeerders en geldschieters die het bedrijf volgen voor verschillende doeleinden.
- Als de schuld / vermogensratio> 100% is: deze situatie is uiterst riskant, dit betekent dat het bedrijf al zijn vermogen heeft uitgehold en verliezen maakt en dat volledige activa, evenals verliezen, worden gefinancierd door schulden.
- Als de schuld / vermogensratio = 100% is: deze situatie wordt ook als riskant beschouwd, dit betekent dat het bedrijf al het vermogen heeft verloren en dat alle activa door schuld worden gefinancierd
- Als de schuld / vermogensratio <100% is: deze situatie wordt als minder riskant beschouwd, dit geeft aan dat de activa van het bedrijf worden gefinancierd door een combinatie van schuld en eigen vermogen.
Er is geen enkele schuld / vermogensratio die als optimaal wordt beschouwd. Het bedrijf dat wordt geëvalueerd, wordt als veilig beschouwd als de schuld / vermogensratio in lijn is met de benchmark in de branche waarin het actief is.
De schuld-tot-vermogensratio-formule is erg belangrijk om het financiële risico van een bedrijf te beoordelen.
Berekening schuld / vermogen-formuleformule
U kunt de volgende Debt to Asset Ratio Calculator gebruiken.
| Totaal schulden | |
| Totale activa | |
| Formule schuld / vermogensverhouding | |
| Formule schuld / vermogensverhouding | = |
|
|
Aanbevolen artikelen
Dit is een leidraad geweest voor de schuld- / vermogensratio-formule. Hier bespreken we hoe de verhouding tussen schuld en vermogen te berekenen, samen met praktische voorbeelden. We bieden ook Debt to Asset Ratio Calculator met downloadbare Excel-sjabloon. U kunt ook de volgende artikelen bekijken voor meer informatie -
- Formule voor verwachte terugkeer
- Formule dekkingsgraad schuldservice
- Hoe kortingsfactor berekenen?
- Calculator voor Sharpe-ratioformule