Formule retentieverhouding (inhoudsopgave)
- Formule retentieverhouding
- Retentie Ratio Calculator
- Formule retentieverhouding in Excel (met Excel-sjabloon)
Formule retentieverhouding
Aandelenaandeelhouders investeren in het bedrijf dat zich kan terugbetalen door dividenden en vermogenswinsten. Bij het analyseren van een bedrijf is het altijd goed om te onderzoeken hoeveel het bedrijf dividend uitkeert aan zijn investeerders en hoeveel het houdt voor het gebruik ervan. Dividend geeft beleggers onmiddellijk contant geld, terwijl geld dat door het bedrijf werd bewaard, opnieuw in het bedrijf zal worden geïnvesteerd, wat op lange termijn een hoger rendement zal opleveren. Het begrijpen van deze retentieverhouding helpt veel.
Definitie retentieverhouding & formule
De retentieratio, ook wel de plowback-ratio genoemd, is een belangrijke financiële parameter die het aantal winsten of inkomsten meet dat aan het einde van het boekjaar wordt toegevoegd aan ingehouden winsten (reserves). In eenvoudige woorden, het retentiepercentage is het percentage van de nettowinst die door het bedrijf wordt ingehouden en aan het einde van het boekjaar niet als dividend aan beleggers wordt uitgekeerd.
Het retentiepercentage wordt berekend door de dividenden die door een bedrijf tijdens de periode worden uitgekeerd (inclusief dividendbelasting) af te trekken van de nettowinst en het verschil te delen door de nettowinst voor de periode.
De teller van de bovenstaande vergelijking berekent de inkomsten die gedurende het jaar werden behouden, omdat alle winsten die door het bedrijf worden gegenereerd en die tijdens de periode niet als dividenden aan de beleggers worden uitgekeerd, door het bedrijf worden behouden. Men zou de bovenstaande formule kunnen vereenvoudigen door de teller te herschrijven omdat de inkomsten gedurende het jaar worden gedeeld door het netto-inkomen.
Retentieratio kan ook worden berekend als we de dividenduitkering kennen.
Voorbeelden van retentieverhoudingsformule
ABC Company verdiende $ 200.000 aan nettowinst tijdens het boekjaar en besloot dividenden van $ 40.000 uit te keren aan haar aandeelhouders.
U kunt deze retentieverhoudingssjabloon hier downloaden - RetentieverhoudingssjabloonDe volgende berekeningen laten zien hoe de retentieverhouding of terugploegverhouding wordt berekend.
- Retentieratio = (netto inkomen - uitgekeerd dividend) / (netto inkomen)
- Retentieratio = ($ 200.000 - $ 40.000) / $ 200.000
- Retentieverhouding = 80%
Of,
- Dividenduitkering = 40.000 / 200.000
- Dividenduitkering = 20%
- Retentieratio = 1 - Dividenduitkering
- Retentieverhouding = 1 - 20%
- Retentieverhouding = 80%
Zoals u ziet, is het retentiepercentage van het ABC-bedrijf 80 procent. Met andere woorden, ABC houdt 80 procent van zijn winst in het bedrijf en slechts 20% van zijn nettowinst wordt als dividend aan aandeelhouders uitgekeerd. 80% van de nettowinst wordt behouden in de business shows business bevindt zich in een groeifase en meer kapitaal is nodig voor toekomstige groei. Hoewel één ratio niet voldoende is om tot een conclusie te komen, moeten analisten of beleggers andere parameters bekijken om toegang te krijgen tot de groei.
Bedrijf XYZ heeft een nettowinst van 100.000 tijdens het boekjaar FY 2019 en het management heeft besloten om een dividend van 60.000 (inclusief dividenduitkering belasting) aan haar aandeelhouders uit te keren.
Vervolgens kan de retentieratio van XYZ of de plowback-ratio worden berekend met de onderstaande formule -
| Netto winst | 100000 |
| Dividend verdeeld | 60000 |
- Dividenduitkering = 60.000 / 100.000
- Dividenduitkering = 60%
- Retentieratio = 1-60%
- Retentieratio = 40%
Hetzelfde kan worden berekend door directe waarden in de formule te plaatsen
- Retentieratio = (netto inkomen - uitgekeerd dividend) / (netto inkomen)
- Retentieratio = ($ 100.000 - $ 60.000) / $ 100.000
- Retentieratio = 40%
Bedrijf XYZ behoudt 40% van de totale winst en verdeelt 60% van de winst, het kan worden gezien als een signaal van langzame groei in de onderneming of het bedrijf heeft niet meer contant geld nodig voor zijn toekomstige groei.
Verklaring van de retentieverhoudingsformule
Omdat bedrijven een deel of een deel van hun nettowinst moeten behouden om hun activiteiten voort te zetten en te laten groeien, nemen beleggers deze ratio om te helpen voorspellen waar bedrijven in de nabije toekomst zullen zijn. Rijpe bedrijven zullen een dividend gaan geven, groeiende bedrijven zullen proberen zoveel mogelijk winst te behouden om de toekomstige groei van het bedrijf te stimuleren.
De meeste technologiebedrijven gaven zelden dividenden omdat deze bedrijven opnieuw in hun bedrijf wilden investeren en in een goed tempo wilden blijven groeien. Het tegenovergestelde is waar voor gevestigde bedrijven zoals General Electric. General Electric keert elk jaar dividenden uit aan haar aandeelhouders.
Hogere retentieratio's worden niet altijd als goed beschouwd vanuit het oogpunt van beleggers, omdat dit betekent dat het bedrijf niet veel dividenden uitkeert. Het kan ook betekenen dat de aandelenkoers voortdurend apprecieert vanwege de groeivooruitzichten van het bedrijf. Deze ratio helpt om het verschil te begrijpen tussen een winstaandeel en een groeiaandeel.
Interpretatie van de retentieverhoudingsformule
Dit is een van de belangrijke financiële cijfers omdat het laat zien hoeveel een bedrijf opnieuw investeert in zijn eigen activiteiten. Zonder een consistent herbeleggingspercentage zou de groei van het bedrijf volledig afhankelijk zijn van financiering door crediteuren en investeerders. Het bedrijf op groeipad blijft maximaal als ingehouden winst om de toekomstige groei te voeden. Het retentiepercentage van dergelijke bedrijven is dus hoger, soms zelfs 100%. Aan de andere kant hebben bedrijven in de volwassen fase niet veel contant geld nodig om te groeien, dus dit bedrijf distribueert contant geld aan investeerders als dividenden en behoudt minder van de winst. Dit kan worden aangeraakt omdat 100% van de winst als dividend wordt uitgekeerd.
De retentieratio toont ook de houding van het management om beleggers terug te geven. Minder retentieratio is ook een indicatie voor minder herinvesteringsmogelijkheden in hetzelfde bedrijf.
In eenvoudige woorden, de retentieratio is precies het tegenovergestelde van de dividenduitkeringsratio omdat het laat zien hoeveel geld van de winst het bedrijf besluit op zijn eigen bankrekening te houden; terwijl de dividenduitkering het percentage van de winst weergeeft dat een bedrijf besluit te verdelen aan haar aandeelhouders. De dividenduitkering daalt de ingehouden winst, terwijl de plowback-ratio of retentieratio de ingehouden winst verhoogt.
Het toekomstige groeipotentieel en de retentieratio zijn zo nauw verbonden dat het toekomstige groeipercentage kan worden berekend als een product van het rendement op het eigen vermogen en de retentieratio van de onderneming.
Retentieverhouding Formule Calculator
U kunt de volgende retentieratio-calculator gebruiken
| Ingehouden inkomsten | |
| Netto inkomen | |
| Formule retentieverhouding | |
| Formule retentieverhouding | = |
|
|
Formule retentieverhouding in Excel (met Excel-sjabloon)
Hier zullen we hetzelfde voorbeeld doen van de Retention Ratio-formule in Excel. Het is heel gemakkelijk en eenvoudig. U moet de twee ingangen opgeven, namelijk Netto inkomen en Dividend verdeeld
U kunt de retentieverhouding eenvoudig berekenen met behulp van de formule in de meegeleverde sjabloon.
We kunnen de retentieratio berekenen met behulp van de formule
Retentieratio kan ook worden berekend als we de dividenduitkering kennen. we kunnen een dividenduitkering krijgen door dividend in mindering te brengen op het nettoresultaat.
Vervolgens kunnen we de retentieverhouding berekenen op basis van de waarde van de dividenduitkering.
Hieronder is nog een voorbeeld. We kunnen de retentieratio berekenen met behulp van de formule
Retentieratio kan ook worden berekend als we de dividenduitkering kennen. we kunnen een dividenduitkering krijgen door dividend in mindering te brengen op het nettoresultaat.
Vervolgens kunnen we de retentieverhouding berekenen op basis van de waarde van de dividenduitkering.
Aanbevolen artikelen
Dit is een leidraad geweest voor een retentieverhoudingsformule. Hier bespreken we het gebruik ervan samen met praktische voorbeelden. We bieden u ook een retentieratio-calculator met een downloadbare Excel-sjabloon. U kunt ook de volgende artikelen bekijken voor meer informatie -
- 8 manieren om het behoud van werknemers te bevorderen
- Hoe krijg je Corporate Finance Executive Jobs
- Management en financiële boekhouding - Vergelijking
- Topverschillen - economie en financiën