Overzicht van kasstromen
Het kasstroomoverzicht is een overzicht van de in- en uitstroom van de fondsen gedurende de gegeven periode. Het weerspiegelt de kasbeweging in verschillende gegevens van de balans en resultatenrekening onder operationele activiteiten, investeringsactiviteiten en financiële activiteiten.
Operationele activiteiten zijn gerelateerd aan kernactiviteiten. Investeringsactiviteiten maken deel uit van andere inkomsten die zijn afgeleid van de investeringen van het bedrijf. Financiële activiteiten bieden details met betrekking tot de financiële structuur en transacties met betrekking tot leningen en voorschotten die door de onderneming zijn gedaan.
Laten we in het onderstaande gedeelte het begrip cashflow begrijpen met specifieke voorbeelden voor elke activiteit.
Voorbeelden van kasstroomoverzicht
Voorbeelden van kasstroomoverzicht zijn als volgt:
Voorbeeld 1
Hieronder is het uittreksel van het kasstroomoverzicht van Apple Inc met de kasstroom uit operationele activiteiten:
Bron: http://www.annualreports.com
De bovenstaande verklaring is opgesteld volgens de indirecte methode. Bij de indirecte methode wordt de kasstroom uit operationele activiteiten afgeleid van het nettoresultaat door aanpassing van niet-kaskosten en andere vlottende activa en kortlopende verplichtingencomponenten.
Niet-contante kosten zoals
- Afschrijvingen en waardeverminderingen ter waarde van $ 48351 miljoen
- Op aandelen gebaseerde beloning Kosten ter waarde van $ 10157 miljoen
- Uitgestelde winstbelastingen ter waarde van $ 5966 Mn
- Andere Misc. niet-contante inkomsten ter waarde van $ 166 miljoen
Worden toegevoegd en afgetrokken van het netto inkomen.
Daarnaast worden balansposten zoals vlottende activa en actuele passiefposten naar behoren aangepast aan de weddenschapsinkomsten.
De regel is dat
- Toename van de kortlopende schulden verhoogt de kasstroom
- De afname van de kortlopende verplichtingen vermindert de kasstroom
- Toename van het huidige actief vermindert de kasstroom
- De afname van het vlottende actief verhoogt de kasstroom
Op basis van de gegeven regel,
Debiteuren, voorraden, niet-verhandelbare verkopers, crediteuren en andere vlottende activa en passiva worden aangepast om te komen tot de kasstroom die wordt gegenereerd door de bedrijfsactiviteit.
Aan het einde van de periode wordt contant geld van de operationele activiteit gegenereerd ter waarde van $ 63598 Mn.
Dit toont aan dat het bedrijf goede operationele omstandigheden heeft, wat ook de operationele marge verhoogt.
Voorbeeld - # 2
Hieronder is het uittreksel van het kasstroomoverzicht van British Petroleum met de kasstroom uit investeringsactiviteiten (fig in $ Mn)
Bron: www.bp.com
De hoofdactiviteit van British petroleum is het verkopen van benzine op retailniveau via benzinepompen. De belangrijkste activa zijn benzinepompen in eigendom, olie- en gaseigenschappen, oliedepots, opslagtanks, intellectuele eigendommen en immateriële activa met betrekking tot merk BP, transporttrucks en meubels.
Deze activa moeten zorgvuldig worden onderhouden om een vlotte bedrijfsvoering te garanderen. Uit het bovenstaande extract blijkt dat
- Het bedrijf heeft een enorme investering gedaan in vaste activa, immateriële activa en materiële vaste activa.
- Bovendien heeft het bedrijf ook weinig entiteiten ter waarde van $ 6986 Mn overgenomen om zijn horizon te verbreden en nieuwe geografische gebieden te bestrijken
- Om de vaardigheden en capaciteit van werken te verbeteren, heeft BP ook activiteiten ondernomen in de vorm van een joint venture en geassocieerde leden ter waarde van $ 1395 miljoen
- Het heeft de activa uitverkocht en een inkomen van $ 940 miljoen verdiend
- Ook zijn verschillende segmenten en operaties uitverkocht voor $ 1911 Mn, wat de stabiliteit van de beleggingsinkomsten aantoont.
Al met al kan dus worden gesteld dat de cashflow van Britse aardolie uit investeringen zeer geschikt is en de solvabiliteit van de onderneming aantoont.
Voorbeeld - # 3
Hieronder is het uittreksel van het kasstroomoverzicht van Microsoft Corporation met de kasstroom uit financieringsactiviteiten (fig in $ Mn)
Bron: www.microsoft.com
De hoofdactiviteit van Microsoft Corporation is informatietechnologie. Het ontwikkelt software, platforms en aangepaste toepassingen om tegemoet te komen aan de zakelijke behoeften.
Microsoft is een van de cash-rijke bedrijven ter wereld. Het is een van de meest stabiele bedrijven die elke seconde duizenden dollars verdienen. In het bovenstaande extract kunnen we vaststellen dat
- Leningen ter waarde van $ 12885 Mn worden met rente terugbetaald
- Ook heeft Microsoft in het openbaar obligaties en obligaties ter waarde van $ 44344 miljoen uitgegeven
- Bedrijf heeft verder eigen vermogen van $ 772 Mn uitgegeven en eigen aandelen teruggekocht ter waarde van $ 11788Mn
- Het bedrijf is zeer rijk geïncasseerd, vandaar dat het een dividend van $ 11845 Mn heeft uitgekeerd aan zijn aandeelhouders
Bovenstaande gegevens tonen aan dat het bedrijf een hoog niveau van cash-to-asset-ratio handhaaft, waardoor ze de goodwill op de markt kunnen behouden, wat hen helpt bij het verkrijgen van leningen, het uitgeven van schuldinstrumenten, het terugkopen van eigen aandelen en meer dan en vooral om het dividend aan de aandeelhouders uit te keren.
Voorbeeld - # 4
Hieronder is het uittreksel van het kasstroomoverzicht van Alphabet Inc. met de kasstroom uit financieringsactiviteiten (fig in $ Mn)
Bron: abc.xyz
Alphabet Inc, in de volksmond bekend als Google, is de pionier van de internetzoekmachine en datamart. Het heeft de grootste datamart die momenteel op aarde is. Het wordt beschouwd als de back-up van veel industrieën, die kunnen worden gestopt als Google niet meer werkt.
Het bovenstaande uittreksel toont de volledige kasstromen gedurende 3 jaar bij Alphabet Inc. Men kan onderstaande punten uit het gegeven uittreksel begrijpen:
- De kasstroom uit operationele activiteiten is gedurende de 3 jaar gegroeid. Dit toont een groei van 40% in omzet, wat een weerspiegeling is van de uitbreiding van de activiteiten van Google, de advertentiekosten helpen het bij het verdienen van een hoge hoeveelheid geld, en met digitale media kunnen ze de markt dekken met bijna 50% van online advertentie-industrie
- De kasstroom uit investeringsactiviteiten vertoont een toename van de investeringen die het bedrijf heeft gedaan om zijn activiteiten wereldwijd te vergroten. De kasstroom uit investeringsactiviteiten is in 3 jaar cumulatief met 32% gegroeid. Google wordt beschouwd als een pionier in het verwerven van start-ups en probeert de nieuwe vaardigheden en jeugdmacht die beschikbaar zijn in de start-ups te benutten.
- Google heeft een hoge merkwaarde. Mensen zullen vertrouwen op elke activiteit waarmee Google wordt geassocieerd. Op basis van deze goodwill is Google in staat om de leningen van de instelling te verkrijgen, kan het ook schuldinstrumenten uitgeven en kan het kapitaal ook worden aangetrokken. Bovendien is Google ook in staat om de geleende middelen tijdig en met rente terug te betalen. De aflossing van schulden in de afgelopen 3 jaar is bijna verdubbeld. Men kan hieruit duidelijk begrijpen dat de reserves en contanten zijn toegenomen met Google, wat hen heeft geholpen hun geleende middelen terug te betalen.
Conclusie
Uit het bovenstaande kunnen we dus begrijpen dat het kasstroomoverzicht een kort overzicht geeft van de kasbewegingen van de onderneming. Op basis daarvan kunnen we het grootste deel van de koppen verifiëren waarin bedrijven worden uitgegeven.
Aanbevolen artikelen
Dit is een leidraad geweest voor het kasstroomoverzicht. Hier bespreken we de inleiding en voorbeelden van het kasstroomoverzicht, samen met een gedetailleerde uitleg. U kunt ook onze andere voorgestelde artikelen doornemen voor meer informatie -
- Voorbeelden uit de praktijk van globalisering
- Monopolistische concurrentie voorbeelden
- Voorbeeld van risicobeoordeling met
- Top 7 voorbeelden van verkoopkosten